Экономические и рыночные новости. Выпуск 265

Индекс цен жилой недвижимости в США упал на 1,1% г/г, что лучше ожиданий -1,6% г/г
Потребительская уверенность США от Conference Board 102,3, что также лучше ожиданий 99.
Швеция опровергла мрачные прогнозы по росту экономики в 1-м квартале
ВВП вырос на 0,6%, лучше ожиданий +0,2%. Рост был обеспечен инвестициями в запасы и чистым экспортом. Потребление домохозяйств сократилось на 1,2%. Эксперты ожидают повышения ставки в июне из-за устойчивой экономики и высоких цен.
Швейцария начала год с неожиданно сильного роста
В 1-м квартале благодаря внутреннему спросу ВВП вырос на 0,5% против ожиданий 0,1%. Но ближайшие месяцы "не внушают оптимизма" из-за спада новых заказов на ключевых рынках.
В Испании инфляция замедлилась сильнее ожиданий
Потребительские цены в мае выросли на 2,9% г/г при прогнозе 3,3% — это 2-летний минимум. Инфляция за вычетом энергетики и некоторых продовольственных товаров падает 3-й месяц подряд, но все еще высока — 6,1%.
78% американцев говорят, что инфляция в США увеличится в ближайшие месяцы
А 68% ожидают, что экономика США ухудшится в ближайшие несколько месяцев.
И поэтому сокращают расходы на рестораны и доставку еды, электронику, одежду и путешествия.

Официальный индекс деловой активности в производственном секторе Китая в мае продолжил снижаться
Он упал с 49.2 до 48.8 – то есть рецессия китайской промышленности углубляется. Хотя экономисты ожидали рост до 49.7.
Сильнее всего сокращаются экспортные заказы.
Индекс деловой активности в секторе услуг (включая строительство) также упал – с 56.4 до 54.5 – показывая замедление роста в этом секторе экономики Китая.
Пакистанский суд оправдал мужчину, который застрелил свою дочь в здании суда
Повод убийства - девушка вышла замуж без согласия родителей.
Риши Сунак встретится в Вашингтоне с Байденом
Вопросы будут, скорее всего, геополитические.

РЫНОЧНЫЕ НОВОСТИ

Медвежьи ставки на нефть снизились 
На прошлой неделе управляющие активами увеличили длинные позиции в нефти марки Brent на более чем 30 000 контрактов — самый большой прирост почти за 2 месяца. Также сократились ставки против дизельного бенчмарка Европы.
Big-tech ралли продолжится из-за беспокойств по поводу рецессии
Согласно опросу Bloomberg Markets Live Pulse, 41% считает, что в 2023 г. наибольший доход принесут качественные акции, ориентированные на прибыль — такие как MSFT и AAPL. Большинство считает, что на широком рынке не будет сильных движений или прибыли. Респонденты поставили критерий прибыльности выше стратегии моментума, стоимости и низкого риска/волатильности/беты. Для 42% рецессия — самый большой риск в следующем году, а 23% видят самый большой риск в продолжении роста процентных ставках.
Неудачный май разрушает надежды на восстановление китайских акций
Индекс китайских акций HSCEI на Гонконгской бирже в мае упал на 6% — это один из худших среди 92 глобальных индексов, отслеживаемых Bloomberg. Иностранные фонды сокращают позиции в китайских акциях 2-й месяц подряд. Макроэкономические данные указывают на замедление после пост-ковидного восстановления.
Инвесторы снова заговорили о возможном начале медвежьего тренда по китайским акциям. И это негативно для сырьевых активов.

СЕО Tesla (TSLA) Маск посетил Пекин и встретился с главой МИДа
МИД КНР сообщает, что TSLA против "разрыва отношений" и готова продолжать расширять свой бизнес в Китае. В апреле объем отгрузок завода TSLA в Шанхае снизился из-за демпинга внутренних производителей.
Встреча Маска с главой МИДа спровоцировала новый скачок спроса на акции Tesla. Хотя причина роста очень спорная.
BYD обошла Tesla (TSLA) в поставке EV для индонезийских такси
Оператор такси PT Blue Bird выбрал BYD для покупки 80% парка электромобилей.
BYD – второй по величине производитель EV в мире, укрепляет свои позиции в крупнейшей экономике Юго-Восточной Азии.
Greatland Gold и Rio Tinto (RIO) заключили соглашение о совместном предприятии
Речь о Rio Tinto Exploration, которая будет заниматься ускоренным изучением земельных участков с залежами меди и золота, принадлежащих Greatland Gold в Западной Австралии.
Крупнейший в мире производитель солнечных панелей разжигает ценовую войну
В понедельник китайская Longi Green Energy снизила цены на кремниевые пластины для солнечных панелей на 31%. Это вызвано падением цен на кремний почти на 50%. 

Barron’s о том являются ли бонусы за ESG цели очередным способом повысить зарплату
Более 60% компаний S&P 500 добавили топ-менеджменту бонусы за достижение ESG целей — в 2019 г. таких компаний было 19%. Критики считают, что критерии ESG бонусов часто неопределенные или слишком легко достижимые. Согласно опросу, более 50% инвесторов считают, что цели ESG должны быть более конкретными.
Аналитики Wedbush отмечают силу Microsoft (MSFT) в битве за ИИ
Они повысили целевую цену MSFT с $340 до $375 и подтвердили рейтинг Outperform (превосходный). Wedbush считает, что возможности монетизировать ИИ у MSFT выше, чем ожидает рынок.
Nvidia (NVDA) объявила о партнерстве с MediaTek в сфере ИИ-решений для авто
Речь о создании единой универсальной платформы для разработки интеллектуальных авто следующего поколения с постоянным подключением к интернету. 
Nvidia открыта для создания чипов совместно с Intel (INTC)
Возможно, речь идет о совместном производстве на мощностях Intel.

Инсайдер Тенч Кокс, 3-й по величине акционер NVDA, продал 100 000 акций на сумму приблизительно $37,9 млн
Он покупал эти акции еще в 1997 году.
CrowdStrike (CRWD) представила Charlotte AI — аналитика по безопасности на основе ИИ
Charlotte AI использует данные о безопасности и улучшается через обратную связь от экспертов по угрозам, операторов управляемого обнаружения и реагирования на инциденты.
«Вопрос риска вымирания от ИИ должно стать глобальным приоритетом наряду с другими рисками общественного масштаба, такими как пандемии и ядерная война»
Это из открытого письма ведущих ИИ-компаний, включая MSFT, GOOG и OpenAI.
Berkshire Hathaway Уоррена Баффета увеличивает долю в Occidental Petroleum почти до 25%

Акции Equitrans Midstream (ETRN) вчера выросли на 35%
Так называемый MVP Pipeline теперь с большей вероятностью получит одобрение из-за формулировки в соглашении о повышении потолка госдолга США, которая ограничит судебный контроль и ускорит получение федеральных разрешений.
Акции Ford (F) выросли вчера на 4%
Jefferies повысила рейтинг акций компании до "Покупать". Целевая цена на акцию F была повышена с $13 до $16.
Акции Coherent (COHR) выросли вчера на 4%
Компания объявила о плане реструктуризации — консолидация, перемещение и закрытие участков ради сокращению затрат, упрощения и оптимизации бизнес-модели.
Акции Broadcom (AVGO) упали вчера на 1%
Хотя в ходе торгов они дорожали на 10+%
KeyBanc Capital Markets повысил целевую цену с $720 до $820 и сохранил рейтинг "Overweight" (избыточный).
Акции Iovance Biotherapeutics (IOVA) выросли вчера на 17%
FDA одобрило лицензионную заявку компании на препарат для лечения рака кожи.
Акции AMBA после отчета падают на 14%

Финансовые рынки

Открытие биржевых торгов во вторник ожидаемо прошло на оптимизме – снова в лидерах были ИИ-акции. Хотя им повода для оптимизма в последнее время много не нужно. Но все же ожидаемое повышение потолка госдолга США вернуло на рынок часть инвесторов и они поспешили купить самое модное.
Но затем в течение всего дня рынок акций Штатов снижался и закончил день около нуля.
В лидерах снижения были Value-акции, а также китайские акции.
Акции в Китае заметно падают и сегодня утром – на 1-2%.
Под сильное давление попала нефть – падение в пределах 4%.
Агропродукция также возобновила заметное удешевление.