Главная
Инвестиции
Франшизы
HYIP Проекты
Новости
Статьи
Реклама
Контакты
Экономические и рыночные новости. Выпуск 219
МЕЖДУНАРОДНЫЕ НОВОСТИ
Китай нагнетает угрозу военного вторжения на Тайвань
Окно климатических возможностей для этого у Китая в апреле и октябре (нет штормов).
Но получится ли блицкриг? – вряд ли.
Поэтому пока угрозы Пекина выглядят просто сотрясением воздуха. Но на Тайване напряглись. Как и инвесторы в китайские акции.
Убыток ФРС в 2023 году может составить $89 млрд
Причина – большие процентные расходы по активам, которые размещают банки и фонды денежного рынка в ФРС. А по портфелю старых ценных бумаг (преимущественно ипотечных MBS) процентные платежи сейчас ниже тех, которые ФРС платит по чужим депозитам.
При этом капитал ФРС на начало апреля составлял $42 млрд.
У ФРС никогда в истории не было отрицательного капитала.
Поэтому ФРС уже потеряла способность перечислить часть прибыли в Казначейство, ведь прибыли просто нет. А ведь с января 2011 года по сентябрь 2022 года ФРС выплатила около $1 триллиона в виде совокупных денежных переводов в Казначейство США или около $100 млрд в год.
Это снизит доходы федерального бюджета США грубо на $100 млрд в год. В условиях борьбы за потолок госдолга и бюджет это маленькая, но дополнительная неприятность.
Кстати, эти $100 млрд фактически получит не федеральное правительство, а коммерческие банки и фонды денежного рынка. Прямо как в Украине с доходами от депозитных сертификатов НБУ.
Что касается самой ФРС, она будет продолжать функционировать с отрицательным капиталом. Это просто бухгалтерская уловка (которая невозможна для коммерческого банка, но центральный банк – это особое дело).
Потребительская инфляция в США в марте упала чуть больше ожиданий – с 6% до 5% г/г
Ожидалось 5.2%.
Базовый индекс потребительских цен (за исключением цен на бензин и продукты питания ожидаемо вырос с 5.5% до 5,6%.
Возможно, ФРС не будет повышать ставку ФРС на 0.25% на следующем заседании.
Но и снижения ставки при такой высокой базовой инфляции я бы не спешил ждать.
Я лично вижу все больше подтверждений перехода мира к долгосрочному периоду высокой инфляции.
Банк Канады ожидаемо сохранил учетную ставку 4.5%
Уже второе заседание подряд ставка неизменна.
Но снижение ставки пока не обсуждается.
Инфляция в Канаде стабилизировалась с августа 2022 года на уровне 3.5-4%. А это далеко от таргета 2%.
Дейли из ФРС: Скорее всего, рецессии не будет
Но в протоколе последнего заседания ФРС напротив, прогнозируется рецессия позже в 2023 году. Обмен мнения продолжается. Ждем факта.
Виллерой из ЕЦБ: Продолжим повышать ставки
Базовая инфляция высока и приобрела широкий характер.
РЫНОЧНЫЕ НОВОСТИ
Blackstone (BX) привлекла $30,4 млрд для своего последнего глобального фонда недвижимости
Это крупнейший из когда-либо привлеченных фондов прямых инвестиций.
В общей сложности три оппортунистические стратегии Blackstone (глобальная, азиатская, европейская) теперь предусматривают капитальные обязательства на сумму $50 млрд.
Всего Blackstone имеет под управлением $326 млрд. Также Blackstone — крупнейший владелец коммерческой недвижимости в мире.
Пока без официального объявления Маск превратил Twitter в “X corp”
Он давно говори о мечте создать приложение «всего»: похожему китайский WeChat: от обработки платежей до бронирования мероприятий и обмена сообщениями.
Баффетт: Мы еще не покончили с банковскими крахами
Но ни один вкладчик в США не потеряет деньги из-за банкротства банков.
А железные дороги станут лучшей отраслью через 10 или 20 лет.
Баффет также похвалил Грега Абеля, которого назвали наследником Berkshire Hathaway. В 2021 году он взял на себя большую часть своих обязанностей в холдинге.
Bloomberg: Мы наблюдаем крупнейшее ралли акций перед сезоном отчетностей с начала 2009 года
Аналитик S3 Partners назвал список акций, которые могут пережить резкий рост в случае шорт-сквиза
AMC, GME, COIN, KMX, MARA, RIOT, CVNA
И близки к этому состоянию PARA, LYFT, WWE, CNK.
Игроки на понижение этих акций платят огромные комиссии за удержание своих ставок.
Walmart (WMT) разместил вчера корпоративные облигации
Компания привлекла $5 млрд при спросе более $20 млрд.
Облигации дали премию инвесторам к гособлигациям США 0.7%.
То есть спрос на качественные облигации остается очень высоким и это нормально.
Ненормально, если таким же высоким будет спрос на некачественных заемщиков.
Акции SiriusPoint (SPNT) выросли вчера на 10%
Страховая компания сообщила, что хедж-фонд Daniel Loeb's Third Point рассматривает потенциальную покупку после того, как ранее в тот же день она признал крупную долю в компании.
Финансовые рынки
Второй день подряд закрытие опционов с нулевой датой погашения (0DTE) оказывает сильное давление на рынок акций под его закрытие. Почти минус 1% только на одном этом факторе говорит о крайне спекулятивном и неустойчивом характере рынка.
Доллар вчера немного ослаб и против евро протестировал 1.10. Биткойн держится выше $30 тыс.
Утром фьючерсы и рынки в Азии спокойны.
В США китайские акции распродавали – инвесторам не нравятся рассуждения Си о нападении на Тайвань. Но на самом деле зависимость американских компаний от Китая гораздо шире – например, Apple и Tesla.
Правда, Alibaba подешевела почти на 6% после сообщений о продаже крупной доли ее важным инвестором – японским SoftBank. После IPO компании SoftBank владел в ней 34%. В конце 2019 года его доля упала ниже 25%. А сейчас речь идет о снижении доли до 4%. Причем, продают японцы эти китайские акции почти по цене 2014 года.
Нефть вчера снова подорожала, что явно не идет на пользу делу снижения инфляции.
